Вторник: итоги дня на основных фондовых площадках США

Основные фондовые индексы США преимущественно выросли, поскольку инвесторы оценивали данные по ценам производителей в США за декабрь и сообщение о том, что команда избранного президента Дональда Трампа рассматривает постепенный подход к повышению тарифов, ожидая данных по потребительским ценам в США за декабрь и квартальной отчетности от крупных банков США позднее на этой неделе.

Отчет Министерства труда показал, что производственные цены в США выросли в декабре на 0.2% в месячном исчислении, что ниже 0.4% в ноябре. Это самый слабый рост за три месяца, по сравнению с прогнозами на уровне 0.3%. В годовом исчислении инфляция цен производителей ускорилась третий месяц подряд до 3.3%, что является самым высоким годовым показателем с февраля 2023 года, но ниже ожиданий в 3.4%. В то же время, базовый индекс цен производителей (ИЦП) не изменился после роста на 0.2% в ноябре по сравнению с прогнозами на уровне 0.3%. Годовая базовая ставка выросла до 3.5%, что также ниже прогнозов в 3.8%.

Обнародованные данные способствовали росту надежд на снижение процентных ставок Федеральной резервной системы во второй половине этого года. 

Теперь фокус рынков смещается на данные по потребительской инфляции в США за декабрь, выход которых запланирован на среду. Экономисты прогнозируют, что они укажут на ускорение темпов годового роста общих потребительских цен до 2.9% в последнем месяце 2024 года с 2.7% в ноябре. В то же время базовые потребительские цены, которые не учитывают стоимость продуктов питания и энергоносителей, как ожидается, покажут рост на 3.3% в годовом исчислении, как и в предыдущие три месяца.

Более высокие показатели инфляции усилят спекуляции о том, что ФРС откажется от снижения процентных ставок в 2025 году, и, возможно, даже задумается о их повышении, тогда как более слабые данные по инфляции поддержат ставки на дальнейшее смягчение монетарной политики в этом году.

Между тем, агентство Bloomberg сообщило, ссылаясь на осведомленные источники, что экономическая команда Дональда Трампа обсуждает возможность постепенного повышения тарифов на 2-5% в месяц для торговых партнеров, чтобы смягчить инфляционный шок и одновременно усилить переговорные рычаги для США. По словам источников, идея о поэтапном подходе к повышению тарифов находится на ранней стадии рассмотрения и еще не была представлена Трампу. 

Участники рынка акций также готовятся к публикации квартальной отчетности гигантов банковского сектора. Уже завтра свои квартальные результаты за четвертый квартал 2024 года обнародуют JPMorgan Chase (JPM), Goldman Sachs (GS), Citigroup (C) и Wells Fargo (WFC). За ними последуют отчеты Bank of America (BAC) и Morgan Stanley (MS) в четверг. Ожидается, что квартальные отчеты банков покажут продолжающуюся прибыль от торговли ценными бумагами и инвестиционного банкинга, которая помогла компенсировать снижение чистого процентного дохода, вызванное ростом депозитов и вялым спросом на кредиты.

Большинство компонентов DOW завершили торги в плюсе (18 из 30). Лидером роста оказались акции Caterpillar Inc (CAT; +2.55%). Аутсайдером оказались акции Boeing Co. (BA; -1.96%).

7 из 11 секторов S&P зафиксировали повышение. Больше всего вырос сектор коммунальных услуг (+1.36%). Наибольшее снижение показал здравоохранительный сектор (-1.24%).

На момент закрытия: