Основные фондовые индексы США завершили сегодняшние торги преимущественно в минусе
По итогам торговой недели: DOW +0.01%, S&P -3.05%, Nasdaq -5.52%
В понедельник основные фондовые индексы США значительно снизились, в то время как инвесторы оценивали данные по розничным продажам в США за март и квартальный отчет Goldman Sachs (GS), а также следили за развитием конфликта между Израилем и Ираном. Атака иранских дронов и ракет на Израиль, произошедшая субботней ночью, была успешно отражена и не причинила никакого серьезного ущерба Израилю или урона мировой экономике. Это принесло определенное облегчение рынкам, несмотря на то, что израильские власти пообещали предпринять ответные действия, что подразумевает, что противостояние с Ираном еще не окончено. Согласно отчету Министерства торговли, розничные продажи в США выросли на 0.7% в месячном исчислении в марте после пересмотренного в сторону повышения роста на 0.9% в феврале и намного превысили прогнозы на уровне 0.3%, что говорит о том, что потребительские расходы остаются высокими. Данные укрепили мнение, что не стоит ожидать снижения процентных ставок в США в ближайшей перспективе. Согласно CME FedWatch Tool, рынки видели лишь 1.8%-ную вероятность, что ФРС снизит ставки на 25 базисных пунктов в мае, 23.0%-ную вероятность снижения в июне и 48.5%-ную вероятность такого шага в июле. Президент ФРБ Нью-Йорка Уильямс заявил, что он по-прежнему ожидает, что снижение процентных ставок начнется в какой-то момент в этом году, если инфляция продолжит постепенно снижаться. Инвесторы также продолжали следить за отчетностью американских банков. В понедельник свои квартальные результаты обнародовал Goldman Sachs (GS). Стоимость акций GS подскочила на 3.1%. Позже на этой неделе свои финансовые отчеты готовились представить такие крупные финансовые компании, как Bank of America (BAC), Morgan Stanley (MS), Travelers (TRV), American Express (AXP), а также Netflix (NFLX), Johnson & Johnson (JNJ), Procter & Gamble (PG) и др.
Во вторник основные фондовые индексы США завершили торги смешанно, в то время как инвесторы взвешивали свежую серию преимущественно лучших, чем прогнозировалось, корпоративных квартальных отчетов против опасений по поводу процентных ставок в США и геополитических рисков. Перед открытием рынка своих квартальные результаты обнародовали несколько крупных компаний, включая Morgan Stanley (MS), Bank of America (BAC), UnitedHealth (UNH) и Johnson & Johnson (JNJ). Между тем, данные показали, что объем промышленного производства в США вырос в марте второй месяц подряд. Данные подтвердили, что американская экономика оставалась сильной в конце первого квартала, а также укрепили мнение, что политики ФРС не будут спешить со снижением процентных ставок. Согласно отчету ФРС, промышленное производство выросло на 0.4% после пересмотренного в сторону повышения роста на 0.4% (с +0.1%) в феврале. Заместитель председателя ФРС Филип Джефферсон заявил, что, несмотря на значительный прогресс в снижении инфляции, задача центробанка еще не выполнена. Он также добавил, что, если поступающие данные будут показывать более устойчивую, чем предполагается, инфляцию, то, по его мнению, будет целесообразно сохранить нынешнюю ограничительную политику в течение более длительного времени. Между тем, председатель ФРС Джером Пауэлл заявил, что хотя инфляция продолжает снижаться, нынешнее состояние политики должно остаться неизменным. Повторяя недавние заявления представителей центрального банка, Пауэлл отметил, что текущий уровень ставки, вероятно, останется неизменным до тех пор, пока инфляция не приблизится к целевому показателю. Кроме того, инвесторы продолжали следить за эскалацией напряженности на Ближнем Востоке.
В среду основные фондовые индексы США завершили торги в минусе, поскольку инвесторы продолжали оценивать возможные действия Федеральной резервной системы в отношении процентных ставок, а также анализировали новую серию корпоративных отчетов, в том числе результаты компонента индекса Dow Travelers (TRV). В фокусе также оказались Бежевая книга ФРС, в которой было указано, что активность в целом немного возросла с конца февраля, при этом 10 из 12 округов сообщили о незначительном или скромном росте. “Общий рост потребительских расходов был минимальным, хотя результаты были неоднозначными по разным округам и категориям. Рост цен оставался умеренным и соответствовал темпам, отмеченным в предыдущем отчете. Шесть округов сообщили об умеренном росте цен на энергоносители, что указывает на некоторое повышательное давление в этом секторе. В целом, контакты ожидают, что инфляция останется стабильной, хотя некоторые производители в нескольких регионах видят потенциальные риски повышения инфляции в краткосрочной перспективе, как в ценах на сырье, так и в ценах на продукцию”, - сообщалось в Бежевой книге.
В четверг основные фондовые индексы США преимущественно снизились, поскольку хорошие экономические данные и “ястребиные” заявления представителей Федеральной резервной системы (ФРС) укрепили ставки на то, что процентные ставки будут оставаться высокими в течение достаточно длительного времени. Президент Федерального резервного банка (ФРБ) Нью-Йорка Джон Уильямс заявил, что не чувствует срочной необходимости в снижении ставок. Политик отметил, что ставки ФРС не привели к сильному замедлению экономики, и, по его мнению, денежно-кредитная политика находится в хорошем положении. Уильямс добавил, что снижение ставок будет зависеть от экономической активности. В свою очередь, президент ФРБ Атланты Рафаэль Бостик заявил, что центробанку еще есть куда двигаться в сфере борьбы с инфляцией. Он также предположил, что ФРС сможет снизить ставки только к концу года. Между тем, обнародованные данные подтвердили, что рынок труда США остается сильным, что дает ФРС возможность отложить снижение процентных ставок для борьбы с устойчивой инфляцией. Согласно отчету, число людей, обратившихся за пособием по безработице в США, не изменилось по сравнению с предыдущей неделей и составило 212 000 за период, закончившийся 18 апреля, что ниже ожиданий рынка в 215 000. Инвесторы также оценивали серию квартальных отчетов компаний, в том числе Taiwan Semiconductor Manufacturing (TSM) и Alcoa (AA).
В пятницу основные фондовые индексы США преимущественно упали, поскольку инвесторы взвешивали геополитические риски, продолжали оценивать “ястребиные” высказывания представителей Федеральной резервной системы, а также анализировали новую серию корпоративных отчетов, включая результаты Netflix (NFLX), American Express (AXP) и Procter & Gamble (PG). Ранее сегодня сообщения о том, что Израиль нанес ракетный удар по территории Ирана встревожили мировые рынки и способствовали росту спроса на активы-убежища. Но затем беспокойства несколько ослабли, поскольку участники рынка сфокусировались на отсутствии серьезного ущерба от атаки, что дает надежды на то, что дальнейшего обострения конфликта между Тегераном и Тель-Авивом не будет. Президент Федерального резервного банка (ФРБ) Чикаго Остан Гулсби присоединился к хору представителей ФРС, поддерживающих сохранение текущей ограничительной денежно-кредитной политика. Он заявил, что прогресс в борьбе с инфляцией застопорился, и поэтому имеет смысл подождать, чтобы позволить поступающим данным дать более глубокое представление о том, как развивается экономика, прежде чем переходить к снижению ставок.
В отраслевом разрезе 8 из 11 секторов индекса S&P за период 15 - 19 апреля включительно показали снижение. Наибольшее снижение зафиксировал технологический сектор (-7,28%). Больше всего вырос только сектор коммунальных услуг (+1,53%).
Что касается компонентов индекса DOW, за прошедшую неделю снижение показали 15 из 30 акций, входящих в состав индекса. Аутсайдером оказались акции Salesforce Inc (CRM, -8.42%). В лидерах роста оказались акции Unitedhealth Group Inc (UNH, +14.29%).