Торговая неделя завершается с потрясающими
настроениями инвесторов, корпоративная отчетность американского финансового сектора
года превосходит даже самые позитивные ожидания. Goldman Sachs, JPMorgan, Wells Fargo, Bank of America, BlackRock все эти
столпы американской финансовой индустрии с легкостью превзошли прогнозы Wall Street на первый квартал 2021 и по прибыли на акцию, и по
доходу.
Особенно впечатляют результаты банка Goldman Sachs и хедж-фонда BlackRock, которые
благодаря акценту на торговле финансовыми инструментами
отчитались по-настоящему феноменально. EPS Goldman Sachs составил $18,6 вместо прогноза в $10,1, а у BlackRock квартальная прибыль подскочила на 16%, при
том, что общий объем активов под управлением хедж-фонда
вырос до неимоверных $9 трлн., это сопоставимо с 40% ВВП США, самой
большой экономики в мире.
В общем старт сезона корпоративной отчетности
удался, правда фондовые индексы пока не торопятся в полной мере этот позитив
отыгрывать. Индекс S&P 500 с момента выхода корпоративной отчетности в среду, прибавил менее 0,5%,
и это даже несмотря на сверхпозитивные данные по розничным продажам в США за
март, которые превзошли прогнозы, взлетев до 9,8% против падения в феврале на
2,7%.
Хотя есть одно событие, которое бросает тень
сомнения на бычьи настроения рынка. Дело в том, что глава ФРС Джером Пауэлл,
выступая в Экономическом клубе Вашингтона неожиданно заговорил о сворачивании
программы выкупа активов. Он сказал, что, по всей
вероятности, сворачивание произойдет
намного раньше — времени, когда ФРС начнет думать о повышении процентной
ставки.
Честно говоря, такое заявление в другой
ситуации, если бы не было блестящей корпоративной отчетности и сильных
макроэкономических данных в США могло бы шокировать и напугать инвесторов, но
видимо не сейчас. Пока заявление Джерома Пауэлла вызвало лишь небольшое
снижение, которое возможно как раз и объясняет почему фондовые индексы в
последние дни демонстрирует столь скромную динамику.
Сегодня важной макроэкономической статистики
не так много, стоит обратить внимание на статистику по ВВП Китая, инфляцию в
еврозоне и корпоративную отчетность, особенно еще один крупный американский
банк Morgan Stanley, которые наверняка, как и другие финансовые компании США, легко
превзойдут прогнозы аналитиков.
Теоретически индекс широкого рынка S&P
500 уже должен был оторваться от недельного уровня
сопротивления 4120 пунктов и хотя бы попробовать реализовать крайне амбициозный
сценарий роста к следующему недельному уровню сопротивления 4485 пунктов.
Однако, то, что этого до сих пор
не случилось повышает вероятность того, что S&P 500 так и останется вблизи 4120 пунктов.
На нефтяном рынке произошел странный рост
к $67,00 за баррель Brent. Единственным поводом для роста цен на нефть на этой неделе была
внутриотраслевая статистика, запасы сырой нефти согласно еженедельному отчету Минэнерго США резко сократились сразу на 5,8 млн. баррелей, однако
этого мало, чтобы оправдать такой взлет котировок. Цена на нефть сейчас
держатся значительно выше крайнего недельного уровня сопротивления $64,40,
что говорит о высокой вероятности их снижения в рамках сегодняшнего дня.
Цены на золото благодаря снижению доходностей
по американским десятилетним гособлигациям ниже отметки 1,60% вновь поднялись к
верхней границе торгового диапазона $1700-1750 за тройскую унцию. Сложно
сказать, продолжат ли ставки на долговом рынке снижаться, поэтому в золоте
решения принимать лучше по факту закрепления выше одной из границ торгового
диапазона.
На валютном рынке американский доллар слабел
практически всю неделю. В паре EURUSD был достигнут уровень сопротивления 1,19600, где
завязалась борьба и пока исход этой борьбы не ясен. Так что продажи от этого
уровня с целью 1,18500 по-прежнему интересны, однако переносить их через
выходные точно не стоит.
Пара GBPUSD практически добралась до крайнего уровня
сопротивления 1,38200, если это все-таки произойдет сегодня, продажи с целью к
1,37200 по-прежнему будут актуальны.
Пара USDJPY погрузилась ниже уровня поддержки 109,00 и
претендует на дальнейшее снижение к 107,60, однако без дополнительных новостных
драйверов, которых на сегодня нет, паре это вряд ли удастся поэтому лучше подождать
с открытием новых операций до следующей недели.